Beskatning af aktier [2024]

I et land som Danmark er samfundet bygget op om, at vi allesammen betaler skat. Derfor er der selvfølgelig også skat på aktier, hvilket er vigtigt at tage i mente, når man investerer. Der er vigtigt at skatteoptimere så meget som muligt, så du får så stort et afkast af din investering.

I Danmark findes der 2 forskellige slags skat af aktier. Lagerbeskatning og realisationsbeskatning. Der er meget forskel på disse 2 måneder, og derfor er det vigtigt, at du kigger efter dette, når du køber dine aktier, investeringsforeninger, obligationer eller lignende. Herunder vil jeg beskrive de forskellige beskatningsmetoder.

Hvad er aktieindkomst?

Aktieindkomst forstås som en indkomst, der er opnået ved et afkast af aktier enten ved gevinst af salget af værdipapiret eller ved udbetaling af udbytte fra værdipapiret. Aktieindkomst kan både være positiv og negativ, da det jo selvfølgelig er muligt både at tabe og miste penge, når vi taler om aktier. Aktieindkomsten omfatter både danske og udenlandske selskaber.

For at vide om dit værdipapir bliver beskattet efter reglerne om aktieindkomst, så skal du vide hvilken type værdipapir det er. Har du investeringsbeviser, så afhænger det af, hvordan disse er opbygget. Er de baseret på værdipapirer i aktier, så er der tale om aktieindkomst. Er de derimod baseret på værdipapirer i obligationer, så er der tale om kapitalindkomst, hvilket ikke er omfattet af disse regler. Disse regler gælder desuden udelukkende kapital handlet som frie midler.

Indberetning af aktieindkomst

Beskatningsgrundlaget opgøres efter forskellen på tabet i aktieindkomsten og gevinsten i aktieindkomsten. Altså tabet fra aktier, gevinsten fra aktier og eventuelt udbytte fra aktier. Her gælder altså forskellen mellem anskaffelsessummen og afståelsesummen. Hvordan satserne ser ud, kan du se længere nede.

For at kunne få fradrag for eventuelle tab, så skal SKAT være klar over det. Dog blev det i 2010 krav, at danske banker og mæglere skal indberette alle aktiehandler til SKAT, så dette burde ikke være noget problem. Du skal altså ikke selv lave en indberetning af aktier til SKAT, såfremt det er hos en dansk bank/mægler. Dog er det stadig dit ansvar, at din bank/mægler gør dette korrekt. Jeg benytter mig selv af Nordnet, som selv indberetter til SKAT. Er du interesseret i en anmeldelse af Nordnet (kommer) kan du læse den her.

Saxo Bank er en investeringsplatform til aktier, investeringsforeninger og meget andet.
  • Lav kurtage
  • Invester i aktier, fonde og ETF'er
  • Jeg anbefaler

Hvad er lagerbeskatning?

Lagerbeskatning betyder, at du hvert år betaler skat af et urealiseret afkast. Det betyder altså, at hvis dine aktier stiger med 20 procent, så skal du betale skat af de 20 procent uanset, om du har solgt eller ej. Hvis dine aktier til gengæld falder 20 procent, så får du et fradrag for de 20 procent, selvom du ikke har solgt dem. Dog har du muligheden for at gemme dit fradrag på ubestemt tid, som du kan bruge til at modregne i eventuelt andre gevinster (udelukkende aktieindkomst).

Ulempen ved lagerbeskatning er, at du ikke har mulighed for at udskyde skatten. For de fleste vil dette være en ulempe, men i nogen situationer kan det være en fordel. Om det er en fordel for dig, skal jeg ikke gøre mig klog på, men er der sikkert andre, der kan hjælpe dig med.

Rigtig mange benytter sig derfor af at sælge ud af sin investering, når der skal betales, så de får penge til at betale den kommende skat. Det er selvfølgelig ikke helt optimalt, hvis vi kigger mod økonomisk uafhængighed, da vi jo helst skulle beholde så meget af vores portefølje som muligt.

Lagerbeskatning gælder typisk for alle EFT og indeksforeninger, der ikke er udbyttebetalende. Har du lagerbeskattede værdipapirer vil du altså hvert år skulle betale skat af forskellen på kursen først på året til slutningen af året.

Aktiesparekonto er ligeledes lagerskattet. Beskatningen er kun på 17 procent. Du kan læse min artikel om aktiesparekontoen her.

Hvad er realisationsbeskatning?

Realisationsbeskatning betyder, at du først betaler skat af din gevinst, når du sælger dine aktier. Hvis din aktier stiger med 20 procent, så skal du altså ikke betale noget, før du vælger at komme af med aktien. Sælger du den først efter f.eks. 10 år, så vil du skulle betale for den stigning, der er sket i den periode.

Fordelen ved realisationsbeskatning er, at du kan udnytte den udskudte skat. Kigger man 10 år frem, så kan det hurtigt blive til et større beløb, der skulle være lagt hos skat. Igen handler det om, hvordan ens finansielle situation ser ud, men som udgangspunkt vil udskudt skat og realisationsbeskatning altid være en fordel.

Hvis du vil se, hvordan du bedst kan skatteoptimere ift. realisationsbeskatning, så har aktie-skat.dk en fin artikel om emnet her.

Realisationsbeskatning gælder typisk for alle enkelte aktier og danske udbyttebetalende indeksforeninger. Desuden falder udbytte også ind under realisationsbeskatning, men da det ikke er noget, vi selv kan styre, så er det ikke nævnt ret meget i artiklen.

Hvad er skattesatserne for aktier i 2022?

I 2022 ser skatten for positiv aktieindkomst således ud.

  • 27 procent for de første 57.200 kr. (56.500 kr. i 2021)
  • 42 procent af det resterende

Er du gift, så vil skatten for positiv aktieindkomst i 2022 se således ud.

  • 27 procent af de første 114.400 kr. (113.000 kr. i 2021)
  • 42 procent af resterende

Der er altså en progression grænse efter de første 57.200 kr, hvorimod man, hvis er gift, har en dobbeltprogressionsgrænse på 114.400 kr. Dette gælder kun, hvis ens ægtefælle ikke har aktieindkomst.

Beskatning af ETF’er

Hvis du overvejer at investere i en ETF, så skal du være opmærksom på, at de er beskattet anderledes end almindelige investeringsforeninger.

En ETF er beskattet som lagerbeskatning, hvilket betyder, at du hvert år betaler skat (eller får fradrag) for din værdistigning/fald. Dette skal du være opmærksom på, inden du investerer. Ligeledes beskattes disse også som kapitalindkomst, hvilket udløser en højere skat.

Det er dog vedtaget en ændring i beskatningen af ETF’er fra 2020. Det betyder, at nogle udenlandske fonde kan blive beskattet som aktieindkomst, som vi kender det fra de danske investeringsforeninger.

Dog vil de stadig være lagerbeskattet (som de danske investeringsforeninger, der er akkumulerende). Dog slipper man med en lavere skattesats, da de nu vil være beskattet som aktieindkomst og ikke kapitalindkomst.

Nogle af disse aktiebaserede ETF’er kan handles gennem Nordnets månedopsparing eller Saxo Banks aktiesparekonto.

Saxo Bank er en investeringsplatform til aktier, investeringsforeninger og meget andet.
  • Lav kurtage
  • Invester i aktier, fonde og ETF'er
  • Jeg anbefaler

Kravene for, at en udenlandske investeringsforening kan blive godkendt til beskatning som aktieindkomst er som følger:

  • At fonden består af minimum 50 procent i aktier (i gennemsnit over et år)
  • At fonden senest 1. november 2020 har kontaktet Skattestyrelsen med henblik på at blive godkendt

Godkendte foreninger vil ligeledes kunne handles gennem aktiesparekontoen efter godkendelsen. Du kan finde listen fra SKAT her.

Tiltaget er et skridt i den rigtige retning, men det er dog ikke helt på samme vilkår som de danske investeringsforeninger.

Ofte stillede spørgsmål

Hvad er lagerbeskatning?

Lagerbeskatning er en beskatningsform, hvor du bliver beskattet årligt af din gevinst.

Hvad er realisationsbeskatning?

Realisationsbeskatning er en beskatningsform, hvor du bliver beskattet af din gevinst ved realisering (salg).

Skal man betale skat af aktier, der ikke er solgt?

Ved almindelig aktiehandel, så betaler du ikke skat, før du sælger en aktie.

Hvornår betaler man skat af aktier?

Du betaler først beskattet af dine aktier, når du sælger dem, eller hvis du får udbetalt udbytte. Skatten for din kursgevinst bliver først modregnet din årsopgørelse.

Hvad er urealiseret afkast på aktier?

Et urealiseret afkast på aktier er et afkast, som du endnu ikke har realiseret. Det kan være, at du har en aktie, der er steget i værdi, som du ikke har solgt.
94 kommentarer til “Beskatning af aktier [2024]
  • Hej

    Kan ikke finde noget om det nogle steder, men hvis jeg nu swingtrader aktier, altså køber for 40.000, sælger til 100.000 og køber for 40.000 af de 100.000 og sælger igen til 100.000, skal jeg så betale skat af begge gevinster, eller hvordan fungerer det?

    Mvh

    • Hej Anders,

      Du betaler skat af alle realiserede gevinster. Så når du sælger første gang, så bliver du beskattet. Samtidig bliver du også beskattet, når du igen køber og sælger efterfølgende.

      Håber det giver mening.

      Bedste hilsner
      Frederik

  • Hej Frederik.
    Har oprettet en børnekonto til min datter på Fundmarket.Dk . Det er 50000 i gave fra hendes farmor . Har hørt der er noget det hedder skattefri gave fra bedsteforældre til børnebørn . Er det kun i banker eller også på Fundmarket ? Skal jeg gøre noget eller sker det automatisk, de står i hendes navn/ cpr nr?
    Et andet spørgsmål er må. man på fleksjob tjene gevinst på aktier uden det modregnes i ens fleksløntilskud og er der noget ifht skat man skal være opmærksom på? Mange tak for god blok .
    Tak for god blok . Mange hilsner fra Bibi

    • Hej Bibi,

      Jeg er ikke helt inde i det, så du må tage mine svar med et gran salt. Den skattefri gave bør gælde uanset, hvor din datter vælger at placere midlerne, hvis det er bedsteforældrene, der giver dem. Jeg vil derfor tro, at det gælder.

      Jeg er desværre ikke inde i reglerne omkring fleksjob, så det kan jeg ikke svare på.

      Bedste hilsner
      Frederik

  • Hej Frederik,

    Tak for en informativ blog.
    Jeg handler på eToro, og jeg har en række spørgsmål, som jeg håber meget på, at du kan hjælpe med. Jeg håber, at du kan bære over med, at jeg er ret ny i denne aktieinvesterings verden 🙂
    Når jeg køber aktier på eToro, står der ofte “You are buying the underlying asset”. Hvordan bliver disse handler beskattet?
    Hvad med CFD’er – hvordan bliver de beskattet?

    Hvis jeg f.eks. køber en aktie som underlying asset eller CFD, kan det betale sig (skattemæssigt) at beholde aktien over nytår, eller vil det være bedst at sælge den /lukke handlen inden nytår? Har det nogen betydning?

    Vh.
    Nick

    • Hej Nick

      Det underliggende aktiv henviser til, at du ikke bare køber et papir, der følger kursen. Dine aktier beskattes derfor som almindelige aktier (aktieindkomst).

      CFD’er beskattes som kapitalindkomst efter lagerbeskatningsprincippet.

      Skattemæssigt har det en betydning, da det har indflydelse på, hvornår du bliver beskattet. Det vil derfor afhænge af din personlige indkomst.

      Bedste hilsner
      Frederik

  • Kære Frederik,
    Det er helt vildt hvor mange spørgsmål du har svaret på her i denne tråd – tak for et stort engagement og en interessant blog!
    Håber du har energi til at svare på et mere spørgsmål…

    Mit spørgsmål om lagerbeskatning:
    Jeg har en række af Nordnets egne fonde, som jeg for nyligt er blevet bevidst om er lagerbeskattet. De har givet et godt og stabilt afkast på ca. 11% siden jeg har haft dem i efteråret, så den eneste grund til jeg gerne vil af med dem nu er at jeg hellere vil have nogle fonde som ikke er lagerbeskattet. Det er et helt almindeligt aktiedepot som jeg har fondene i.

    MEN, hvis jeg sælger Nordnet fondene nu – skal jeg så betale 27% skat af dem IGEN, når jeg vel lige har betalt 27% af dem her i udgangen af 2020? Det bliver lige pludselig en meget høj skatteprocent så, også kan det måske bedre betale sig at vente med at sælge dem til senere på året, hvis altså de fortsat giver et godt afkast?

    Med andre ord, hvis jeg har en aktie som er købt i 2020 til 1000kr med et afkast på 10% / 100kr, og sælger denne aktie i januar 2021 – skal jeg så både betale 27% af de 100kr for 2020 også igen når jeg realiserer dem i 2021?

  • Hej Frederik

    Ang. Angelas første spørgsmål i indlægget 24. februar – kan du svare på om efter hat have betalt lagerskat også skal betale realisationsskat, når man sælger aktierne? Det lyder jo helt vanvittigt skattemæssigt 🙂

    Mange hilsner
    Lene

Skriv et svar

Din e-mailadresse vil ikke blive publiceret. Krævede felter er markeret med *