Frederik Askov Storm
Senest opdateret: I 2019 blev der blevet åbnet op for et nyt initiativ fra regeringsside for os, der investerer i aktier og investeringsforeninger. Aktiesparekontoen giver dig mulighed for en lavere beskatning for dine investerede frie midler. I denne artikel vil jeg komme ind på fordelene ved en aktiesparekonto og mine tanker omkring denne.
Aktiesparekonto i 2024
I 2019 blev der som tidligere nævnt åbnet op for muligheden for at oprette en aktiesparekonto. I princippet består det af en almindelige indlånskonto, hvor du er tilknyttet et depot. Det er vigtigt at nævne, at du kun kan investere for frie midler igennem denne aktiekonto. Du kan derfor ikke benytte investeringskontoen til pensionsmidler eller midler fra en virksomhed.
Du har kun mulighed for at oprette 1 aktiesparekonto pr. person. Herunder har jeg beskrevet de forskellige regler, der gør sig gældende for denne aktiekonto.
Beskatning
Beskatningen på kontoen er på 17 procent. Det skal dog nævnes, at kontoen er beskattet efter lagerbeskatningsprincippet. Det betyder, at værdien gøres op hvert år, hvor du betaler skat herefter. Hvis du kun har handlet aktier normalt, så vil dette være anderledes for dig, da med normal handel bliver realisationsbeskattet. Altså hver gang du sælger/køber, så betaler du skat af din gevinst. Ligeledes får du løbende fradrag for dit tab, når du sælger.
Aktiesparekonto og fradrag for tab i skat
Har du tab et år, så vil du få 17 procent i fradrag (af dit tab), som gemmes på kontoen til næste år. Du kan altså ikke benytte dig af dette fradrag udenfor aktiesparekontoen.
At kontoen er beskattet efter lagerbeskatningsprincippet kan være problematisk. Oplever du en stor stigning på dine aktier, som du ikke vælger at sælge, så kan du risikere at skulle betale skat af en gevinst, som du ikke har modtaget.
Har du fyldt kontoen op til grænsen på 102.300 kr (2021), og de pludselig stiger med 100 procent til 202.300 kr, så vil du skulle hoste op med 17.000 kr, når du får din årsopgørelse. Her har du så mulighed for at sælge ud af dine aktier eller indbetale beløbet fra din kontant-beholdning. Det vil være problematisk, da du betaler skat af en gevinst du endnu ikke har opnået.
Investerer du i værdipapirer, der udbetaler udbytte, så vil du ikke helt opnå den samme problematik. Her vil en del af afkastet være direkte (gennem udbyttet), hvor du alligevel betaler din skat løbende. Her vil du kunne spare 10 procentpoint på skatten uden, at din skat bliver mere besværlig.
Du vil dog stadig blive beskattet af værdistigningen, men denne vil typisk ikke være lige så høj, som hvis du købte aktier, der ikke betaler udbytte. Dertil har du også mulighed for at betale skatten med det udbytte, som du løbende får. Du er altså ikke tvunget til at sælge aktier for at kunne betale din skat.
Begrænsninger
På kontoen er du begrænset til i alt 102.300 kroner i 2021. Grænsen er den maksimale indbetaling i alt på aktiesparekontoen foruden indbetalinger grundet skat.
Da kontoen blev lanceret var det planen, at grænsen skulle hæves år efter år med en målsætning en grænse på 200.000 kroner, men det er desværre ikke blevet vedtaget i Folketinget.
I 2022 er grænsen på 103.500 kroner.
Begrænsningen omfatter dog ikke værdistigninger. Det betyder, at hvis du køber 100.000 kr i aktier, og de efterfølgende stiger til 150.000 kr, så vil du ikke være tvunget til at hæve fra kontoen. Det oprindelige beløb må bare ikke overstige 100.000 kr.
Hævninger
Uanset formålet med ens investering, uanset om det er for at blive økonomisk uafhængig eller for at tjene lidt hurtige penge, så kan vi allesammen ende i situation med mangel på penge. På kontoen har du mulighed for at trække pengene ud fra dag til dag.
Der vil dog blive tilbageholdt noget skat, såfremt du har et positivt afkast på dine investeringer. Har du lidt et tab, vil du have mulighed for at trække hele beløbet ud.
Hvad kan jeg investere i?
Igennem kontoen har du mulighed for at investere i danske og udenlandske aktier. Ligeledes har du mulighed for at investere i aktiebaserede investeringsforeninger.
Du kan altså ikke investere i obligationer og de fleste ETF’er. Såfremt en ETF er registeret med beskatning som aktieindkomst, så vil du kunne investere i denne også. Det kan du se på denne liste hos SKAT (link).
De fleste ETF’er er dog ikke registeret med beskatning som aktieindkomst, hvilket betyder, at du ikke har mulighed for at investere i disse gennem aktiesparekontoen. Dog er mange ETF’er fra de største udbydere repræsenteret på listen, så du kan helt sikkert finde en ETF, der passer til dig.
Fordelene ved aktiesparekontoen
En af de helt store fordele ved er den lave beskatning på 17 procent. Den normale aktiebeskatning ligger på 27 procent, og 42 procent hvis du overstiger progressionsgrænsen på 54.000 kr.
Det betyder altså, at du sparer minimum 10 procentpoint i skat, såfremt du har den lave beskatning og 32 procentpoint (!), hvis du er over progressionsgrænsen. Det er altså en væsentlig forskel.
Hvis du har udbytteaktier ligesom mig selv, så bliver du i princippet realisationsbeskattet i forvejen. Hver gang jeg får udbytte betaler jeg minimum 27 procent i skat. Ved at flytte disse aktier til en aktiesparekonto vil jeg kunne spare minimum 10 procent i skat. I det lange løb mod mit mål om økonomisk uafhængighed, så er det en meget stor fordel.
Hvis du investerer i enten udbytteaktier eller udbyttebetalende investeringsforeninger på aktiesparekontoen, så skal du dog være opmærksom på, at det måske ikke er så fordelagtigt alligevel. Da aktiesparekontoen er med begrænset indskud, så kan der være øgede omkostninger ved reinvestering, da du ikke kan indbetale yderligere og supplere op, når du køber nye aktier.
Du har også muligheden for at hæve direkte fra kontoen, hvilket er meget positivt. Dine penge er altså ikke låst, og du har fuld rådighed over dem, såfremt du vælger at sælge ud af dit depot.
Samtidig holder banken også styr på din skat for dig. Det er der dog lidt udfordringer ved, som du skal være opmærksom på. Dem kan du læse mere om lidt længere nede.
Hvor kan jeg oprette en aktiesparekonto?
Der er mange forskellige mulighed for, hvor du kan oprette en aktiesparekonto . Herunder finder du lidt forskellige muligheder:
Set ud fra en traditionel banks omkostninger på dette område, så jeg vil anbefale at kigge i retning mod Saxo Bank. De har lav minimumskurtage, ingen depotgebyrer og 0,1 procent i kurtage. Det er væsentlig billigere end de gebyrer, som en bank typisk tager. Det er dog en overvejelse, du selv skal gøre dig.
Du kan læse mere om Saxo Bank her.
Mine tanker
I aktiesparekontoen nuværende form er den ikke ret tilfredsstillende. Det er selvfølgelig altid attraktivt med en lavere beskatning, men når begrænsningen allerede træder til ved 100.000 kr, så er det meget begrænset, hvor meget man kan få ud af det.
I det lange løb er det dog værd at tage med, og derfor har jeg også udnyttet tiltaget til fulde. Det sker som et led i min plan mod mit første økonomiske delmål, som du kan læse mere om her.
Jeg medvirker også i denne artikel fra Politiken, hvor jeg fortæller om mine erfaringer med aktiesparekontoen.
Jeg synes dog, at det er et tiltag i den rigtige retning, men jeg havde dog gerne set en lavere beskatning på aktier generelt.
I første omgang købte jeg udbytteaktier til min aktiesparekonto. Det gjorde jeg ud fra en betragtning om, at jeg som minimum ville spare 10 procentpoint på min skat. Det skete dog også med en forventning om, at grænsen ville blive hævet, så jeg løbende kunne indbetale mere og købe ind sammen med mit udbetalte udbytte.
Grænsen er dog ikke blevet hævet – og udsigterne hertil er ikke positivt -, så derfor har jeg ændret strategi på min ASK. Nu investerer jeg i akkumulerende investeringsforeninger, så jeg slipper for omkostninger ved at reinvestere mit udbytte.
Ofte stillede spørgsmål
Hvad er en aktiesparekonto?
Hvordan er aktiesparekontoen beskattet?
Hvad er skattesatsen på aktiesparekontoen?
Får jeg fradrag for tab på min aktiesparekonto?
Hvad skal jeg købe til min aktiesparekonto?
Hvad er de bedste aktier til aktiesparekontoen?
Hvilke aktier bør jeg have på min aktiesparekonto?
Kan jeg flytte mine aktier til aktiesparekontoen?
Dette indlæg er udarbejdet med støtte fra DatingPilot.dk.
Hej Frederik, jeg er enig i din konklusion, men jeg synes at du mangler en væsentlig betragning i din analyse, og følgende udsagn er jeg lodret uenig i:
Du skal desuden heller ikke tænke på skatten. Banken sørger for at holde styr på dette, så det skal du ikke bekymre dig om det.
Ulempen ved lagerbeskatningen er jo netop, at du skal betale skat af urealiserede gevinster. Det betyder, at hvis du køber aktier for 50.000kr på din aktiesparekonto, som på 1 år stiger til 100.000kr (det ville være fedt, ikke? 😛 ), så skal du have 8.500kr “op ad lommen”. Penge som du skal finde/tage ud af dit daglige budget.
Enten skal du forsøge at budgettere med dem, og sætte “gevinsten” på din forskudsopgørelse (som jo i sagens natur kan være noget svær at forudsige!), eller også skal du lægge hvad der svarer til mere end dit månedlige opsparingsbeløb i Marts, når årsopgørelsen kommer (eller betale det skyldne beløb i slut December, for at undgå dumme-bøder fra Skat). Konceptet med at betale skat af urealiserede gevinster er derfor noget lort (undskyld mit franske), hvis du spørger mig. Alternativet er jo, at sælge ud af din beholdning, for at få pengene til at betale skatten med, men det er jo også noget rod.
Hvis du tager udgangspunkt i de 200.000kr, som max grænsen forventes at blive hævet til på Aktiesparekontoen, og vi gentager eksemplet fra før, hvor du lykkedes med at købe aktier, som efterfølgende stiger 100% i værdi, så skylder du pludselig 34.000kr til skattefar. Her vil din eneste mulighed for at betale (eller foretrukne) sandsynligvis være, at sælge ud af beholdningen, hvorved du jo potentielt går glip af en større gevinst i fremtiden, hvis aktierne fortsætter deres stigning…
– Så uagtet af den lavere beskatning, så har jeg virkelig svært ved, at se det fede ved Aktiesparekontoen, med mindre at du er afklaret med, at sælge ud af din beholdning, for at betale skatten…
Ps. Saxo er en boghandel, som ikke tilbyder depoter – det gør Saxo Bank derimod 😉
Hej Nick,
Tak for din kommentar!
Jeg forstår din betragtning, og det er klart et aspekt, der mangler i indlægget. Jeg har lidt taget udgangspunkt i mit eget synspunkt, hvor du investerer i udbytteaktier, hvor du ikke har det samme problem. Her burde det udbetalte udbytte kunne dække din skatteregning.
Det er klart, at det er en problematik, når vi taler om helt almindelig realisationsbeskatning. Det er også derfor, at jeg kun vil benytte den til udbyttebetalende papirer.
Jeg får tilføjet dette til artiklen lige så snart, at jeg kan finde tid til det 🙂
Bedste hilsner
Frederik
Hej Frederik
Jeg har et spørgsmål,
Jeg køber aktier for 100000kr og får gevinst på 20000kr.
Så betaler jeg skat 17% af 20000kr = 3400kr
Næste på får jeg gevinst på 30000kr og der er 150000kr i aktier..
Hvad skal der betales 17% af? 30000kr eller 50000kr?
Tak 🙂
Hej Leni,
Du betaler skat af den gevinst (eller fradrag for det tab), der har været siden sidste år. Hvis din portefølje udvikler sig 100.000 kr. til 150.000 kr. i 2020, så skal du betale skat af 50.000 kr. Hvis din portefølje i 2021 stiger fra de 150.000 kr. til 170.000 kr., så skal du betale skat af 20.000 kr.
Giver det mening? I dit eksempel skal der “kun” betales skat af 30.000 kr. i år 2.
Bedste hilsner
Frederik
Hej Frederik
Vi er to nybegyndere og vi tænker at investere i Siemens Gamesa. Vi kan se at der både findes DE og US aktie. Hvad er forskellen og hvilken vil være bedst at købe?
På forhånd tak.
Inge og Maj-Britt
Hej Maj-Britt (og Inge)
Generelt set er der ikke forskel på de to aktier som sådan. Du køber dig ind i den samme virksomhed. Du skal dog være opmærksom på volumen i de to aktier (jo højere, jo bedre), valutarisici (her er EUR formentlig bedre for dig som dansker), beskatning i det enkelte land (formentlig USA, der er bedst) og kurtage ved handel (formentlig USA, der er bedst). Det kræver dog en vurdering fra aktie til aktie, hvad der giver bedst mening.
Bedste hilsner
Frederik
Hej Nick,
Jeg er så uenig i din konklution.
Du har ikke medtaget noget meget relevant i dit eksempel med 200.000DKK der stiger 100%.
Med aktiespare kontoen skal du betale 34.000 DKK efter året udgang, men så er skatten også betalt.
Uden aktie spare konto skubber du en skat foran dig på mellem 54.000 DKK og 82.000 DKK som skal betales når du realisere aktierne.
Hvis man regner lidt på det så er det kun hvis du er sikker på meget høje udbytter i mange år i trækt at aktiespare kontoen er dårligere (renters rente af de 17%).
Jeg tror at alle der investere i aktier godt kan se fornuften i at betale 34.000 her og nu end at skubbe en meget større skat forand sig.
Mvh Thomas Kirknel
Faktisk er lagerbeskatningen godt, da skatten betales løbende (og med lavere sats). Du kommer ud for at skulle betale 42% i skat af en stor del af din investering, når du skal bruge pengene. Det er det, som holder folk tilbage med at sælge.
Regn på nogle fiktive eksempler. Sæt fx 100000 ind og lad det vokse med 10% om året – efter 10 år har du 260000. Hvis du hæver det hele skal du betale skat af de 160000 – 27 og 42% procent. De 60000 går til skattefar.
Tak for fin artikel.
Jeg har et par spørgsmål.
Jeg har nogle norske medarbejder-aktier. Ikke for ret stort beløb, men de giver altid godt %-messigt udbytte. Surt at betale 27 % i skat hvis man kan slippe med 17%. Kan man flytte dem over på en aktiesparekonto?
Er der bestemt noget (den 6.11.2019) om beløbsgrænsen hæves til kr. 100.000,- næste år.
Venlig Hilsen
Jon
Hej Jon,
Tak for din kommentar.
Med et normalt depot vil du typisk kunne få flyttet dine aktier uden problem. Dette vil dog normalt koste et mindre gebyr. Jeg er dog ikke klar over, om det er noget, dem der tilbyder de forskellige aktiesparekonti gør sig i. Her vil jeg anbefale dig at hive fat i den pågældende platform, og spørge hvad der er af muligheder.
Mht. beløbsgrænsen, så er artiklen opdateret med nyt på dette område. Kort fortalt, så tyder det desværre ikke på, at den nye regering ønsker at hæve denne beløbsgrænse.
Bedste hilser
Frederik
Hej Frederik
Jeg er helt med på de 17%, beskatning mv, men hvad gør jeg når jeg når loftet, dvs de 50.000 kr eller 100.000 kr?
Skal jeg oprette endnu en konto ved Saxoinvestor eller hvordan?
Jeg kommer til at investere for en 100.000 kr årligt dvs jeg jo hurtigt når loftet.
Håber det gir mening.
Vh
Tina
Hej Tina,
Loftet er desværre ikke blevet hævet endnu. Umiddelbart tegner det til, at det først bliver hævet officielt fra medio marts.
Når loftet hæves, så vil du have mulighed for at indbetale mere på din eksisterende aktiesparekonto. Du skal altså ikke oprette en ny konto.
Bedste hilsner
Frederik
Hej. Kan lagerbeskatning på ens aktiesparekonto ikke være en ulemper i følgende tilfælde:
Køber for 50000 kr aktier. Værdien Stiger løbende over fx 20 år og jeg betaler løbende 17% af værdistigningen. Efter 20 år vil jeg hæve pengene, men kursen er faldet og værdien er nu kun 25000. Jeg kan overføre tabet på aktiersparekontoen, men kan altså kun få 25000 udbetalt fra et salg af aktie.
I 20 år har jeg betalt tilsammen mange penge i skat. Så mit tab har været både den løbende skat samt de 25000 kr.
Hvis det nu havde været en almindelig investeringskonti, ville jeg kunne hæve de 25000. Mit eneste tab ville være de 25000.
Er det ikke rigtigt set, at der er den risiko ved lagerbeskatning, eller har jeg overset noget?
Hej Vibeke,
Jeg er lidt i tvivl om jeg forstår 100 %, hvad du mener, men jeg vil prøve at komme med min kommentar.
Ved lagerbeskatning er det korrekt, at du vil betale skat pr. år, som aktien stiger. Er situationen derimod modsat, og du opnår tab, så vil du kunne fratrække dette enten samme år (på andre aktier) eller næste år (på den pågældende aktie).
Dog kan fradraget ikke benyttes udenfor aktiesparekontoen, så det er korrekt, at du kan risikere et spildt fradrag, hvis du vælger at lukke denne efterfølgende.
Sig til, hvis du har andre spørgsmål eller, at jeg har misforstået dig.
Bedste hilsner
Frederik
Hej,
Jeg er lidt i tvivl om det med aktiesparekonto og udbytte.
Hvordan er det en fordel at have en udbytte aktie på en aktiesparekonto? du betaler jo skatten med det samme ved en udbytte aktie ligemeget om den er på en aktiesparekonto eller en alm. konto? Er ikke helt med på hvordan det fungere tror jeg (udover det er lagerbeskatning på aktierne)
Går selv med tanken om at begynde at investere i udbytte aktier/foreninger etc., men har kun konto hos Nordnet – men overvejer stærkt Saxo bank da der er en del flere aktier osv og vælge imellem.
/Thomas
Hej Thomas,
Får du udbetalt udbytte udenfor en aktiesparekonto betaler du 27 % i skat. På en aktiesparekonto er satsen 17 %, så du sparer altså 10 %-point på skatten.
Har du derfor aktier, der ikke er den store kursudvikling på, men til gengæld en høj udbytteprocent, så kan du med fordel placere dem på aktiesparekontoen.
Sig til, hvis du har flere spørgsmål.
Bedste hilsner
Frederik